La diversificacion en una cartera de inversion

La diversificación en una cartera de inversión.

La premisa fundamental para reducir el riesgo sistemático es diversificar la cartera. Esto significa que se realizarán inversiones en varios activos financieros simultáneamente. Lo que tradicionalmente se conoce como no poner todos los huevos en la misma cesta.

La premisa fundamental de la inversión financiera es que para reducir el riesgo al que nos exponemos es necesario diversificar la inversión en varios activos para obtener un mejor ratio de riesgo/recompensa y obtener las sinergias que nos ofrece la volatilidad.

La diversificación es la mejor forma de reducir el riesgo de inversión.

Diversificar implica que no inviertes tu dinero en un único activo (inmueble,empresa, producto cotizado…) comprando varios tipos para que las rachas malas de unos se compensen con las rachas buenas de otros… y beneficiarte cuando ambas tendencias sigan una progresión al alza!

 

Una cesta grande llena de huevos con un símbolo negativos. Al lado cuatro cestas pequeñas con huevos y con un símbolo afirmativo.

 

Ejemplo práctico

Disponemos de 10.000€ para invertir en bolsa.

Ejemplo 1: No diversificamos

Podemos no diversificar y comprar con nuestros 10.000€ una única acción, como por ejemplo Santander.

En este caso, si el valor de Santander sube, toda nuestra inversión subirá. Por el contrario, cuando el Banco Santander baje, toda nuestra inversión perderá valor. En períodos de lateralidad nuestro dinero no generará rentabilidad y estaremos consumiendo un valioso tiempo que podríamos haber dedicado en invertir en otras acciones.

Como se puede apreciar, este escenario no es óptimo.

Como se explicó en la entrada Riesgo Sistemático Vs Riesgo No Sistemático  diversificar es fundamental para mitigar la parte de riesgo sistemático y maximizar nuestra rentabilidad.

Ejemplo 2: Diversificamos

Podemos diversificar y comprar con nuestros 10.000€ 5 acciones diferentes, como por ejemplo Santander, Inditex, BMW, Ebro Foods y Amadeus it Holding.

En este caso, nuestra rentabilidad total de la inversión dependerá de la suma del resultado individualizado de cada inversión. Por tanto, salvo que las cuatro bajen al mismo tiempo, las probabilidades de obtener una rentabilidad positiva son más elevadas.

En este caso, en el caso de que nos equivocaramos e invirtieramos en activos fuera de tendencia o en un mal momento de mercado con puntos de giro importantes, nuestra rentabilidad se vería menos afectada ya que tenemos otras cuatro empresas en cartera que podrían estar generando rentabilidades positivas.

Como se puede apreciar, este escenario es óptimo. Elegiremos siempre diversificar para sacar el maximo dinero a nuestras inversiones financieras y sacar partido de la teoría económica de la rama de Economia Financiera.

Conclusiones

Diversificar nuestras inversiones es uno de los conceptos más básicos de Economia Financiera. Al diversificar nuestra cartera invirtiendo en diferentes tipos de activos financieros obtenemos un mejor ratio riesgo/recompensa ya que reducimos el riesgo sistemático de la inversión y nos beneficiamos de las sinergias positivas de la volatilidad.

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